互联网金融监管层的归位，使得绝大部分P2P平台不得不面对转型的挑战。众多挑战之中，来自资产端挑战首当其冲。

伴随消费金融快速发展的是消费金融市场的乱象和泡沫。在国家金融与发展实验室主办的“消费金融：发展与创新研讨会”上，中国互联网金融协会秘书长陆书春也指出，具体到微观层面，随着互联网消费金融的发展，因为门槛低、机构多、增长迅猛，也暴露出了互联网消费金融领域的过度借贷、重复授信、过高吸费、个人信息保护等方面的问题，有可能对未来金融风险和社会风险造成一定的不稳定因素。

P2P行业乱象丛生，风评差。事实上，近几年P2P的名字已经被叫烂了。平台跑路的新闻已经不再是“新闻”了。现在只要提到P2P平台，大部分投资者都本能地捂紧了钱袋子。所以，如果“跑路”、“高风险”的帽子摘不掉，行业注定难以进入主流理财市场。

就算P2P平台整改，达到合规的要求，但也都是最基本的要求。业内人士称，P2P行业有自身的特殊性，但无论如何，“合规”的标签也只是敲门砖而已。人们会因为你“合规”而考虑你的产品，但并不会仅仅因为你的“合规”而做出购买的决定。因此，如何让自己的产品更有说服力，更吸引人才是问题的关键，P2P平台做消费金融无疑会增加其竞争力。

事实上，在P2P网贷监管趋严后，越来越多的网贷平台宣布转型为消费金融平台。消费金融似乎成为了P2P的避风港，在政策环境下，很多P2P公司一夜之间转型，扛起了做消费金融的大旗。最近，也有很多声音在批评一些现金贷平台乱收费的现象，有人整理了市面78家比较知名的现金贷平台，平均预期利率158%，其中，最高的年化预期利率竟然达到了598%，砍头息、变相收费、暴力催收、裸条等负面舆论层出不穷。

在新融所看来，随着监管政策逐渐明朗，消费金融市场一定会迎来驱除泡沫、发现价值的净化期。并表示，消费金融要回归到普惠的本质，消费金融不是简单的放贷生意，更不是把高利贷线上化，没有好的风控、没有好的定价机制、没有惠及民生的，都不叫消费金融。高利贷机构绝不可能拿消费金融当“皇帝的新衣”，说到底，做普惠的消费金融就是要摸着自己的良心，做真正惠及民生的金融服务，更要对风险长存敬畏之心。

一般向P2P公司请求消费金融贷款的客户，大部分都被判定为资质较差的客户。这个逻辑很清晰，放着更加便利电商、老牌消费金融公司与信用卡等常见且更为便捷的渠道不用，去找P2P公司，“借无可借”的成分显然更大一些，因此，P2P公司就会承担更大的风险。

大多数选择P2P平台做消费金融业务的大多是利用消费金融漏洞而套现的人群，这类人要么就是已经借无可借，信用卡、电商APP已经全部满额套现，只能寻找借款要求更低一些P2P平台再套。

总结来说，P2P平台转做消费金融看是顺势而为，然而线上有电商拦路，线下又无从争食，本身转型又缺乏技术优势，前路困难重重。